Lạm phát Mỹ vượt dự báo, Fed tính tăng 50 điểm cơ bản, hàng loạt tài sản lao dốc

Sáng ngày 10/11 theo giờ Mỹ, Thống đốc Cục Dự trữ Liên bang Christopher Waller phát biểu tại London rằng ông nghiêng về phương án tăng lãi suất điều hành thêm 25 điểm cơ bản tại cuộc họp ngày 8 và 9/12. Tuy nhiên, ông đặt kèm điều kiện rõ ràng: nếu chỉ số giá tiêu dùng lõi tháng 10 được công bố vài giờ sau đó ở mức khoảng 0,3% hoặc cao hơn, tương tự hai tháng trước, thì cần xem xét tăng 50 điểm cơ bản. Ông cảnh báo nếu lạm phát xấu hơn dự liệu mà Fed chỉ tăng 25 điểm cơ bản thì uy tín kiểm soát giá cả sẽ bị đặt vào rủi ro lớn.

Mục lục

01

Dữ liệu CPI xác nhận điều kiện Waller đặt ra

02

Thị trường lao dốc trên diện rộng

03

Con đường đến cuộc họp tháng 12

Dữ liệu CPI xác nhận điều kiện Waller đặt ra

Đúng 8 giờ 30 phút sáng theo giờ miền Đông, Cục Thống kê Lao động Mỹ công bố CPI tháng 10 tăng 0,4% so với tháng trước, cao hơn dự báo 0,3% và đã hạ nhiệt so với mức 0,6% của tháng 9. CPI lõi tăng 0,3%, vượt dự báo 0,2% và đánh dấu tháng thứ ba liên tiếp giữ nguyên tốc độ này. Do ảnh hưởng từ đợt đóng cửa chính phủ trước đây, BLS chưa công bố được số liệu so với cùng kỳ năm trước, song giới chuyên gia ước tính mặt bằng giá vẫn nhích nhẹ theo năm.

Bên trong báo cáo, giá năng lượng chỉ còn tăng 0,7%, giảm mạnh so với mức 5,2% của tháng 9. Tuy vậy, chi phí nhà ở tăng 0,3% và đóng góp hơn 30% vào mức tăng chung của CPI. Giá thực phẩm tăng 0,5%, hàng hóa y tế tăng 0,5%, dịch vụ giao thông tăng tốc lên 0,8% và bảo hiểm xe cơ giới tăng 0,7%.

Thị trường lao dốc trên diện rộng

Phản ứng của thị trường diễn ra ngay lập tức và lan rộng khắp các lớp tài sản. Hợp đồng tương lai gắn với Nasdaq giảm tới 1,4% và hợp đồng tương lai S&P 500 giảm 0,8% trước giờ mở cửa. Khi Phố Wall đóng cửa, cả ba chỉ số chính đồng loạt giảm. Dow Jones mất 157,86 điểm, tương đương 0,30%, xuống 52.231,89 điểm. S&P 500 giảm 29,01 điểm, tương đương 0,38%, xuống 7.520,93 điểm. Nasdaq Composite chịu áp lực nặng nhất khi mất 187,26 điểm, tương đương 0,74%, còn 25.065,87 điểm. Cổ phiếu công nghệ dẫn dắt đà giảm, với Nvidia tiếp tục lao dốc sau khi giảm 4% ở phiên trước đó, khi nhà đầu tư vẫn đang đánh giá tác động từ việc hội đồng quản trị mở cuộc điều tra liên quan đến những cáo buộc xung quanh CEO Jensen Huang.

Vàng cũng không thoát khỏi làn sóng bán tháo. Giá vàng giao ngay giảm hơn 2% xuống khoảng 4.051 USD một ounce, trong khi vàng kỳ hạn tháng 12 giảm 1,34% xuống 4.059,30 USD. Bạc giảm mạnh hơn về tỷ lệ phần trăm, mất khoảng 2,7% xuống 51,99 USD một ounce. Đồng đô la Mỹ tăng giá, với chỉ số DXY tăng 0,3% lên 102,05, cộng thêm áp lực lên kim loại quý. Thị trường tiền mã hóa ghi nhận mức độ tổn thất nhanh và sâu. Bitcoin giảm xuống 73.518 USD, mức thấp nhất trong 11 tuần, trước khi hồi lên trên 74.000 USD. Trong vòng một giờ sau khi CPI được công bố, 178 triệu USD lệnh mua ký quỹ bị thanh lý, và trong năm phút đầu tiên con số này đã lên tới khoảng 200 triệu USD.

Trên thị trường trái phiếu, lợi suất tăng vọt trên toàn bộ đường cong. Lợi suất kỳ hạn 2 năm tăng 13 điểm cơ bản lên 4,68%, kỳ hạn 10 năm tăng 7,6 điểm cơ bản lên 4,94%, và đã có thời điểm vượt 5% trong phiên. CME FedWatch cho thấy thị trường định giá 84% đến 88% khả năng Fed tăng 25 điểm cơ bản trong tháng 12, trong khi kịch bản tăng 50 điểm cơ bản nhảy từ khoảng 1% trước dữ liệu lên 11% đến 15% sau dữ liệu.

Con đường đến cuộc họp tháng 12

Báo cáo CPI tháng 10 là dữ liệu lạm phát quan trọng cuối cùng Fed nắm trước cuộc họp tháng 12. Thước đo ưa thích của Fed là PCE lõi tháng 9 đã tăng 0,3% so với tháng trước và 3,1% so với cùng kỳ, mức mà Waller mô tả là “rất tệ và không có bất kỳ điểm sáng nào”. Báo cáo PCE cuối tháng 11 sẽ là dữ liệu cuối cùng định đoạt việc Fed chọn mức 25 hay 50 điểm cơ bản. Giới phân tích tại Natixis nhận định báo cáo lần này không “hét lên” rằng phải tăng 50 điểm cơ bản nhưng chắc chắn cung cấp đạn dược cho lập luận đó, trong khi Wells Fargo cho rằng dữ liệu “khóa chặt” khả năng ít nhất tăng 25 điểm cơ bản.

Fed còn đối mặt các lực đẩy cấu trúc từ làn sóng đầu tư hạ tầng trí tuệ nhân tạo, rủi ro địa chính trị tại eo biển Hormuz và thị trường lao động vẫn vững vàng với 165.000 việc làm mới trong tháng 10, thất nghiệp 4,1% và tiền lương tăng 0,4%.

Nguồn: Dân trí , Reuters